Fusiones y Adquisiciones

La experiencia de Pamir Law Group en Fusiones y Adquisiciones (M&A) representando a clientes corporativos constituidos como sociedades de capitales (Sociedades anónimas) o de personas (Sociedades de Responsabilidad Limitada), abarca todos los aspectos de una transacción de esta naturaleza ya sea desde la perspectiva de la entidad adquirida o bien de la entidad adquiriente, desde su estructura y negociación de términos iniciales hasta su cierre.

Hemos representado una gran variedad de clientes en esta área – desde compañías listadas dentro del índice 500 de la revista “Fortune” hasta pequeñas empresas familiares. Hemos participado en transacciones desde las más simples a las más complejas en los Estados Unidos, Taiwán y China y en muchas ocasiones abarcando más de uno de los territorios mencionados y aún otros.

Asistimos en cada faceta de una transacción de Fusión y Adquisición (“M&A”), incluyendo:

Estructura del Acuerdo y Términos Iniciales.

  • Asesorar en la estructura de la transacción para maximizar sus beneficios económicos y minimizar sus impactos tributarios, tomando en cuenta las limitaciones financieras, comerciales y legales específicas de cada cliente.

  • Establecer y dar mantenimiento a entidades fuera de plaza (“offshore”) usadas en la estructura de la transacción, cuando sea necesario.

  • Asesorar a nuestros clientes acerca de términos de financiación y asistirles en la obtención del financiamiento apropiado.

  • Asesorar acerca de restricciones legales aplicables a cada transacción, tales como regulación relevante relativa a mercados de valores y bursátiles, asuntos relativos a legislación sobre libre competencia/antimonopolio, aprobación de inversión extranjera, procedimientos corporativos, así como clara explicación de cómo estas variables pueden impactar el cronograma y la estructura de la negociación.

  • Negociar y esbozar los acuerdos preliminares de confidencialidad previos al examen preliminar de la transacción por las partes.

  • Negociar los términos del acuerdo y esbozar las hojas de términos y condiciones, cartas de intención, memorandos de entendimiento y acuerdos marco.

Diligencia Debida

Para el vendedor:

  • Asesorar acerca de la documentación apropiada que se debe proveer en respuesta a peticiones de diligencia debida

  • Preparar la sala de información del proyecto y recomendar los procedimientos para su uso durante el proceso de diligencia debida.

  • En casos de subasta pública, preparar requerimientos de oferta uniformes y las reglas que los postores deberán observar, así como coordinar la unidad de criterio en las respuestas a requerimientos de información por parte de estos.

  • Asesorar a los vendedores en sus respuestas a requerimientos de información durante el proceso de diligencia debida.

Para compradores:

  • Preparar requerimientos de información durante el proceso de diligencia debida.

  • Llevar a cabo la revisión de documentos legales y asesorar en asuntos legales y comerciales relevantes relativos a diligencia debida.

  • Preparar informes detallados basados en la revisión de los documentos pertinentes y proveer traducciones de documentos corporativos relevantes cuando sea necesario.

  • Asistir y asesorar en entrevistas a directivos y jefes departamento clave de la compañía objetivo.

  • Establecer enlaces y coordinar esfuerzos con el equipo financiero de diligencia debida del cliente.

  • Obtener historial de crédito e investigar los antecedentes de los ejecutivos clave y accionistas mayoritarios de la compañía objetivo cuando sea necesario.

Documentacion Legal

  • Negociar y esbozar el acuerdo definitivo – acuerdo de compra de acciones, acuerdo de compra de activos, etc.

  • Negociar y esbozar acuerdos auxiliares, tales como acuerdos de accionistas, acuerdos de empresa conjunta (“Joint Venture”), acuerdos de depósito en garantía (acuerdos de plica) y cualquier clase de acuerdos colaterales requeridos.

  • Asesorar acerca del impacto comercial de términos específicos contenidos en el acuerdo, tales como representaciones y garantías, indemnización, convenios de pre-cierre y post-cierre y condiciones de terminación.

Acuerdos de Depósito en Garantía (Acuerdos de Plica)

  • Asesorar y negociar los términos del depósito en garantía y esbozar el acuerdo de depósito en garantía.

  • Recomendar al agente de depósito y coordinar con este la transacción.

  • Revisar y aconsejar en reclamos de indemnización y facilitar el pago de reclamos desde el fondo de depósito.

Regulación sobre inversión extranjera y otras aprobaciones especiales

  • Preparar el expediente de aplicación para aprobación de inversión extranjera ante la comisión de inversión del Ministerio de Economía de Taiwán, así como otros trámites para obtener aprobaciones especiales en la jurisdicción de interés.

  • Responder a los requerimientos de información de la Comisión de Inversión (u otras agencias gubernamentales) y presentar la documentación suplementaria requerida.

  • Facilitar la verificación de la inyección de capital y el pago del impuesto a transacciones de valores, como es requerido por las autoridades gubernamentales taiwanesas u otras autoridades gubernamentales relevantes.

Asuntos Relativos a Leyes Sobre Libre Competencia/Antimonopolio

  • Analizar los requerimientos legales para trámites previos a la fusión ante La Comisión de Comercio Justo de Taiwán y otras agencias gubernamentales de Taiwán u otras jurisdicciones.

  • Preparar las solicitudes que acompañaran la documentación suplementaria requerida.

Cierre

  • Supervisar el cumplimiento de las condiciones de cierre y los convenios de pre-cierre, tales como cambios en la junta directiva, reuniones entre los accionistas y la junta directiva, ofertas sobre acciones o representaciones, y otras condiciones específicas del acuerdo.

  • Verificación de los certificados de acciones a ser transferidos así como de sus endosos y sellos respectivos.

  • Organizar servicios de agente de transferencia cuando esto sea necesario.

  • Facilitar la verificación de capital contra el recibo de los fondos y el pago de los impuestos sobre transacciones de valores, como es requerido por las autoridades gubernamentales taiwanesas y otras jurisdicciones relevantes en la negociación.

  • Proveer servicios de agencia para el pago de los fondos provenientes de la adquisición a los accionistas individuales.